Gebührenrechner für Copy Trading: drei Zahlmodelle im Jahr
Der Gebührenrechner für Copy Trading bringt Abonnement, Success Fee und Umsatzgebühr auf eine Größe — den Jahresbetrag. Bei den einen Eingaben ist das eine Modell günstiger, bei den anderen das andere.
Was ein Abo bei einem Trader pro Jahr kostet
Geben Sie Einlage, Jahresergebnis und Umsatz in Lots ein, danach die Sätze der drei Modelle. Die Tabelle unter der Grafik zeigt, wie viel jedes einbehält und welcher Gewinnanteil Ihnen bleibt.
| Modell | Gewinn vor Gebühren | Gebühren fürs Jahr | Bleibt Ihnen | Anteil am Gewinn |
|---|
Wie jedes Modell gerechnet wird
Drei Formeln ohne gemeinsamen Nenner: eine hängt von der Zeit ab, die zweite vom Ergebnis, die dritte von der Aktivität der Strategie. Vergleichbar sind sie nur als Geld pro Jahr.
Kosten = Monatsgebühr × 12. Hängt weder vom Ergebnis noch vom Umsatz ab. Das einzige Modell, das im Verlustjahr Geld nimmt — und das einzige, das einem erfolgreichen Jahr nichts hinzufügt.
fester BetragKosten = Gewinn × Satz, bei Verlust null. In die Rechnung ist die High-Water-Mark eingebaut: einbehalten wird nur von neuen Kontohöchstständen. Sonst zahlten Sie nach einem Drawdown ein zweites Mal für die Rückkehr auf ein bereits erreichtes Niveau.
Anteil am ErgebnisKosten = Umsatz in Lots × Satz pro Lot. Hängt nicht vom Ergebnis ab und wächst mit der Aktivität des Leaders. Bei einer Scalping-Strategie mit Hunderten Lots Umsatz ist das der größte Posten.
hängt vom Umsatz abDie Modelle sind gleich bei einer Rendite von r = 12 × Abo ÷ (Satz × Einlage). Bei einem Abo von 50 $, einem Satz von 25 % und einer Einlage von 10.000 $ sind das 24 % im Jahr: darunter gewinnt die Success Fee, darüber das Abo.
in einer Minute gerechnetWie das Ergebnis zu lesen ist
Was der Gebührenrechner nicht rechnet
Die Rechnung deckt nur die Zahlung an Leader und Plattform ab. Drei Kostenposten bleiben außen vor, und alle drei werden von Ihrem Gewinn abgezogen, bevor die Gebühr berechnet wird.
Fällt bei jedem Trade an und hängt nicht vom Ergebnis ab. Bei einer aktiven Strategie ist er vergleichbar mit der Gebühr des Leaders, manchmal übersteigt er sie.
bei jedem TradeWird für jede Nacht des Haltens abgebucht. Eine Strategie, die Positionen wochenlang hält, zahlt ihn so oft, wie Ihre Kopie Nächte offen bleibt.
für jede NachtDie Differenz zwischen dem Kurs des Leaders und Ihrem Ausführungskurs. Sie wird kaum verfolgt und in Berichten nicht ausgewiesen, kostet aber in einem dünnen Markt mehr als der Spread.
im Bericht nicht sichtbarDer Zahlungsdienstleister nimmt seinen Teil, wenn Geld bewegt wird. Über ein Jahr sind das einmalige Beträge, bei kleiner Einlage aber vergleichbar mit einem Monatsabo.
einmaligHäufige Fragen
Was ist eine High-Water-Mark und wozu dient sie?
Es ist die Regel, nach der die Gewinnbeteiligung nur ab neuen Kontohochs genommen wird. Ohne sie wird der Leader nach einem Drawdown zweimal bezahlt: den Rückgang zahlen Sie mit Verlusten, die Rückkehr auf das alte Niveau mit einer Gebühr auf einen „Gewinn“, den es gar nicht gibt.
Welches Modell ist für Einsteiger günstiger?
Bei kleiner Einlage die Success Fee: sie nimmt im Verlustjahr nichts und skaliert mit dem Ergebnis. Ein festes Abo lohnt sich erst bei deutlicher Rendite und einer Einlage ab einigen Tausend Dollar.
Wird die Gebühr vom Gewinn vor oder nach Kosten genommen?
In der Regel vom Ergebnis des Handelskontos — also nach Spread und Swap, aber vor der Plattformgebühr. Die genaue Basis steht in den Bedingungen der jeweiligen Plattform: der Unterschied zwischen Brutto- und Nettogewinn summiert sich.
Kann man nach zwei Modellen gleichzeitig zahlen?
Ja, und das ist verbreitet: die Plattform nimmt nach Volumen, der Leader einen Prozentsatz vom Gewinn. Rechnen Sie beide Zeilen zusammen, sonst fallen die Gesamtkosten des Abos doppelt so hoch aus wie erwartet.
Wie viel nimmt man im Schnitt für das Kopieren von Trades?
Die Spanne ist groß: die Gewinnbeteiligung liegt üblicherweise zwischen 10 und 30 %, das Abonnement zwischen einzelnen und Hunderten Dollar im Monat, die Umsatzgebühr bei einzelnen Dollar je Lot. Vergleichen muss man nicht die Sätze, sondern das Ergebnis in Geld pro Jahr auf Ihrer Einlage.
Woraus setzen sich die vollen Kosten des Kopierens zusammen?
Aus vier Teilen: Vergütung des Leaders, Provision der Plattform, Handelskosten des Brokers (Spread und Swap) und Slippage beim Kopieren. Die ersten beiden sind in der Auslage sichtbar, die letzten beiden nicht.
Was ist bei einer großen Einlage vorteilhafter?
In der Regel das Abonnement: eine feste Summe wächst nicht mit dem Konto, eine Gewinnbeteiligung schon. Der Wendepunkt lässt sich einfach berechnen — dort, wo das Jahresabonnement dem Anteil am erwarteten Gewinn entspricht.
Wird die Gebühr auch bei Verlust gezahlt?
Die Gewinnbeteiligung nein, Abonnement und Umsatzgebühr ja. Genau deshalb kommt ein Verlustjahr beim Abomodell am teuersten: Ergebnis gibt es keines, die Kosten bleiben.
Was ist eine Umsatzgebühr?
Eine Provision, die nicht an das Ergebnis, sondern an das Volumen der ausgeführten Trades gebunden ist. Bei einer aktiven Strategie kann sie größer ausfallen als die Vergütung des Leaders, weil sie von der Zahl der Trades abhängt und nicht vom Gewinn.
Wie berücksichtigt man die Gebühr in der erwarteten Rendite?
Indem man alle vier Kostenteile von der Rendite des Leaders abzieht und nicht nur den ausgewiesenen Prozentsatz. Eine Strategie mit 15 % im Jahr und Gesamtkosten von 8 % lässt Ihnen 7 % — und das noch vor einem schlechten Jahr.
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