Calculadora de comisiones del copy trading: tres modelos al año
La calculadora de comisiones del copy trading lleva la suscripción, la success fee y el pago por volumen a una misma magnitud: el importe anual. Con unos datos sale más barato un modelo; con otros, el otro.
Cuánto cuesta al año una suscripción a un trader
Indica el depósito, el resultado del año y el volumen en lotes, y después las tarifas de los tres modelos. La tabla bajo el gráfico muestra cuánto retiene cada uno y qué parte del beneficio te queda.
| Modelo | Beneficio antes de comisiones | Comisiones del año | Le queda | Parte del beneficio |
|---|
Cómo se calcula cada modelo
Tres fórmulas sin denominador común: una depende del tiempo, la segunda del resultado, la tercera de la actividad de la estrategia. Solo pueden compararse como dinero al año.
Coste = cuota mensual × 12. No depende ni del resultado ni del volumen. El único modelo que cobra en un año perdedor, y el único que no añade nada a uno bueno.
importe fijoCoste = beneficio × tasa; con pérdida, cero. En el cálculo está incorporado el high-water mark: la retención se hace solo sobre los nuevos máximos de la cuenta. De otro modo, tras un drawdown pagaría por segunda vez el regreso a un nivel ya alcanzado.
parte del resultadoCoste = volumen en lotes × tarifa por lote. No depende del resultado y crece con la actividad del líder. En una estrategia de scalping con cientos de lotes de volumen es la partida principal.
depende del volumen movidoLos modelos se igualan con una rentabilidad r = 12 × suscripción ÷ (tarifa × depósito). Con una suscripción de 50 $, una tarifa del 25 % y un depósito de 10.000 $ eso son 24 % anual: por debajo gana el success fee, por encima la suscripción.
se calcula en un minutoCómo leer el resultado
Lo que la calculadora de comisiones no cuenta
El cálculo cubre solo el pago al líder y a la plataforma. Tres partidas quedan fuera, y las tres se restan de tu beneficio antes de que se calcule la comisión.
Se cobra en cada operación y no depende del resultado. En una estrategia activa es comparable a la comisión del líder, y a veces la supera.
en cada operaciónSe carga por cada noche de mantenimiento. Una estrategia que sostiene posiciones durante semanas lo paga tantas veces como noches permanece abierta tu copia.
por cada nocheLa diferencia entre el precio del líder y su precio de ejecución. Casi no se sigue y en los informes no se desglosa, pero en un mercado poco líquido cuesta más que el spread.
no se ve en el informeEl sistema de pago se lleva lo suyo cuando el dinero se mueve. En un año son importes puntuales, pero con un depósito pequeño equivalen a una suscripción mensual.
puntualPreguntas frecuentes
¿Qué es el high-water mark y para qué sirve?
Es la regla por la que la comisión sobre beneficio solo se cobra desde nuevos máximos de la cuenta. Sin ella, tras una caída el líder cobra dos veces: el descenso lo pagas con pérdidas y el regreso al nivel anterior con una comisión sobre un «beneficio» que en realidad no existe.
¿Qué modelo es más barato para un principiante?
Con un depósito pequeño, el success fee: no cobra nada en un año perdedor y escala con el resultado. La suscripción fija solo resulta ventajosa con una rentabilidad apreciable y un depósito de varios miles de dólares.
¿La comisión se cobra sobre el beneficio antes o después de costes?
Por regla general sobre el resultado de la cuenta de trading, es decir, ya después del spread y el swap pero antes del cobro de la plataforma. La base exacta hay que mirarla en las condiciones de cada plataforma: la diferencia entre beneficio bruto y neto se nota con el tiempo.
¿Se puede pagar por dos modelos a la vez?
Sí, y es un esquema habitual: la plataforma cobra por volumen y el líder un porcentaje del beneficio. Suma ambas líneas, o el coste total de la suscripción resultará el doble de lo esperado.
¿Cuánto se cobra de media por copiar operaciones?
La dispersión es grande: la parte del beneficio suele ir del 10 al 30 %, la suscripción de unos pocos a cientos de dólares al mes, y el pago por volumen unos pocos dólares por lote. No hay que comparar tasas, sino el resultado en dinero al año sobre su depósito.
¿De qué se compone el coste total de copiar?
De cuatro partes: remuneración del líder, comisión de la plataforma, costes de operativa del bróker (spread y swap) y deslizamiento al copiar. Las dos primeras se ven en el escaparate; las dos últimas, no.
¿Qué conviene más con un depósito grande?
Por lo general la suscripción: una suma fija no crece con la cuenta, y una parte del beneficio sí. El punto de inflexión se calcula fácil: allí donde la suscripción anual se iguala a la parte del beneficio esperado.
¿Se paga comisión cuando hay pérdidas?
La parte del beneficio no; la suscripción y el pago por volumen sí. Justamente por eso un año con pérdidas resulta más caro con el modelo de suscripción: no hay resultado y los gastos siguen igual.
¿Qué es el pago por volumen?
Una comisión ligada no al resultado, sino al volumen de las operaciones realizadas. En una estrategia activa puede superar a la remuneración del líder, porque depende del número de operaciones y no del beneficio.
¿Cómo incluir la comisión en la rentabilidad esperada?
Restando de la rentabilidad del líder las cuatro partes de los costes y no solo el porcentaje declarado. Una estrategia con 15 % anual y costes totales del 8 % le deja 7 %, y eso antes todavía de un año malo.
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